论我国加入WTO后金融业面临的机遇与挑战
引 言
加入WTO是我国全方位对外开放，融入经济全球化进程的必然选择。加入WTO后所享有的权利为我国的金融业发展提供了机遇，但同时又对我国的金融业发展提出了严峻的挑战。机遇与挑战并存，如何迎接挑战、抓住机遇发展我国金融业现已成为我们目前思考的重要问题。
一、 我国加入WTO的背景
（一）社会主义市场经济的建立与发展 。
我国不可能拥有发展社会主义市场经济、实现社会主义现代化的全部资源。要发展社会主义市场经济，必须大力发展对外交流。WTO在国际经贸交流中起着只有加入其中才能更加充分的参与世界范围内的经济技术交流活动。这样不仅实现与外国进行优势互补，而且还可以引入国际规则，纠正计划经济留下的余弊，促进社会主义市场经济的发展。
（二）世界经济一体化已成为全球不可逆转的大趋势。
当今新技术的蓬勃发展，使社会生产力得到巨大提高，国际分工进一步加强，国与国之间的经济联系更加密切。而世贸组织已成为一个“经济联合国”，目前有121个成员国，加上正在申请加入还有多个国家和地区，世贸组织的影响力越来越大。随着改革开放政策的实行和对外经济关系的发展，我国与世贸组织的联系和交往明显增加，加入WTO能更好吸收和利用国外资金和技术等资源。
（三）我国为加入WTO进行了长期的努力。
我国是世贸组织的创始国之一，新中国成立后，由于某种原因，未继续保留缔约国地位。为恢复在世贸组织中的缔约国地位，我国走过了十五年的漫漫“入世”路。
（四）我国的国际地位增强，在国际上越来越被重视。
随着我国国际国内市场日益扩大，需求不断增长，让世界看到了中国贸易的重要性，在我国迫切需要加入WTO的同时，WTO作为具有代表性的国际经济机构之一，如果不能把我国这样一个贸易大国纳入进来，它的代表性就值得怀疑，因此WTO也需要中国的加入。
二、 我国加入WTO后金融业面临的机遇
加入WTO后，中国经济将会加快与世界经济融合在一起，为国内金融业的发展提供更加广阔的发展空间，外资银行的进入和人民币业务的开放，大大增加了中、外资银行接洽、合作的机会，给中国金融业的发展带来了良好的机遇。
（一）有利于改善金融业的经营环境，提高竞争力。
加入WTO有利于引进竞争机制，促进金融服务更有效、更便捷。金融业的对外开放为我国的金融市场带来了新的竞争因素，竞争推动我国金融业提高综合竞争素质和效率，加速我国金融业改革和服务的现代化进程，提高经营管理水平和金融创新能力。这样，我国金融业的经营环境就得到了极大地改善。
（二）为拓展海外金融业务实现跨国经营提供机遇。
按照世贸组织的互惠原则，我国加入WTO后，WTO成员国赋予其他国家银行的优惠条件，同样要赋予中国的银行。这样就可以解决中国商业银行在国外开设分支机构所遇到的政策障碍和不平等的竞争待遇问题。我国商业银行可以直接到海外设立分支机构，参与国际市场的竞争。随着国内企业走出国门后，也需要国内金融机构走出去为它们服务，在国外市场争夺业务。可以肯定，中国在加入WTO后，我国商业银行的跨国经营步伐将会大大加快。
（三）有利于更有效地吸引外资，改善投资环境。
金融市场对外开放之后，较多外资金融机构的进入不仅可以弥补我国外汇资金的不足，降低我们利用外资的交易成本和费用，而且由于外资金融机构多与国际跨国公司具有的长期合作伙伴关系，在华外资金融机构的服务功能得到了全面的开拓，投融资条件及金融服务的改善，进一步改善了我国的投资环境，吸引了更多的投资。
（四）学习和借鉴先进管理经验，提高管理水平。
更多外资银行的进入和中外银行业的合作，为我国商业银行的改革提供了参照物，我们可以足不出户地学习国外银行成熟的管理经验，加快我国商业银行的改革和发展。同时，也有利于进一步促进中国金融体制的改革，转换经营机制，加强内部管理，提高经营管理水平。逐步建立适应国际法规，具有国际竞争力的金融机构。
（五）有利于政府执行更合理宏观经济政策和管理措施。
金融开放有利于政府执行更合理有效的宏观经济政策和管理措施。开放金融后，市场化将使利率杠杆的作用发生变化，货币当局会采用更为间接的手段来执行货币政策，消除政府采取扭曲的手段管理金融业的动机。
三、我国加入WTO后金融业面临的挑战
（一）加入WTO后我国银行业面临的挑战
我国加入ＷＴＯ后将逐步开放人民币业务 ,即在加入ＷＴＯ两年后 ,将允许外资银行与我国企业进行本地人民币业务 ,在加入ＷＴＯ五年后 ,将允许外资银行经营人民币零售业务 ,取消设立外资银行的地域限制。这意味着我国商业银行将全面参与国际竞争 ,金融业的逐步开放，外资银行的自身优势在与国内银行的竞争中体现尤为明显，我国银行业将面临巨大的挑战：
第一、央行货币政策的有效性下降，金融宏观调控难度加大。
由于外资银行可以通过从国际金融市场上筹措资金来抵制货币政策的影响，从而弱化货币政策的效应。而且，外资银行进入我国货币市场可能强化国际金融市场波动传导机制，将进一步加大中央银行的调控难度。而且因外资银行可在国际金融市场上进行低成本融资，我国的各类企业则可通过外资银行融资，使本币与外币的融通、国际资本的流入流出更加频繁，中央银行对资本流动风险控制的难度加大。
第二、业务竞争加剧，市场份额损失。
外资金融机构凭借其资金、规模、网络和创新能力等优势，构成对低成本、少风险、高效益的中国业务的抢夺，对大型跨国公司、外商投资企业、国内外向型企业、大型集团公司以及高新科技企业等优秀客户群的抢夺，其结果是国内金融机构的一批好客户被抢过去，而有风险、效益不好的甚至亏损的客户留在国内金融机构，因而造成中资金融机构的市场份额的损失，特别是国际结算业务受到冲击。
第三、金融监管面临严峻考验。
加入WTO后中国金融机构在参与国际竞争中获得了较大的发展空间，但也伴随一定的风险。在我国原有的金融监管体系不健全、不到位的情况下，再加上加入WTO后，外资银行不断进入，银行业结构复杂化，并将呈现混业经营的发展趋势后，金融监管面临着新的挑战。如对外资银行经营活动中的违法违规行为监管不力，将在一定程度上加大金融风险。外资银行带来的层出不穷的金融创新，也给金融风险的防范与控制增加了难度，谨慎性监管的成本也将随之加大。
第四、人才竞争更加激烈。
加入WTO后，外资银行将突破地域和数量限制在中国设立分支机构，对国内管理和专业人才的需求较为旺盛。而为降低经营成本，将会普遍采用人才本地化战略。他们可以用高薪聘用、委以重任、出国培训等优厚条件，以及科学的人才管理方式来挖掘“金融精英”，而我们受工资、福利、社会保障等条件限制，对一些资深职员和高级管理人才缺乏吸引力，中国金融机构面临人才争夺或人才流失的严峻考验。
第五、创新能力和服务水平亟待提高。
为了应对外资金融机构的挑战，中国金融机构在不断巩固改革成果的基础上，加快金融创新，提高金融创新的服务质量和服务水平。但是，由于历史和现实的原因，与外资金融机构相比，中国金融机构的创新能力和服务水平还有很大差距。尽快提升金融创新能力，已成为中国金融机构的当务之急。
（二）加入ＷＴ０后我国证券投资基金业面临的挑战。
加入WTO和证券基金业开放是一把双刃剑，虽然对我国证券投资基金业的发展有深远的意义，但同时也面临着如下的挑战：
第一、外资的进入将冲击国内基金业的市场基础。
按WTO协议有关条款规定，外资基金在短期内还不直接进入国风证券市场，但将采用中外合资基金进入。外资基金的进入将在基金市场与国内基金争夺客户资源。外资基金娴熟的投资技巧和良好的投资回报预期将吸引大量投资主体从国内基金转向外资基金，由此将削弱国内基金的市场地位。外资基金品种多元化创新将在基金市场为国内不同证券投资主体提供更多的选择，由此将直接冲击国内基金的市场基础。
第二、加入WTO后，我国逐步开放金融服务市场。
外国基金、投资机构更为便捷地在我国证券市场进行投机炒作。国际金融资本进出我国的频率会加快，从而强化了国际市场波动的传递机制，使国内金融、经济更容易受到来自国际经、金融风险的影响。如何规避风险、有效抵御国际投机资本的冲击将成为一大问题。
第三、对基金市场监管难度加大。
中国加入WTO、基金业对外开放、中外合资基金的推出，特别是外资基金的大规模进入，将强烈冲击容量较小的国内基金市场，可变因素增多，市场将更趋复杂。系统性风险增大，对基金市场的监管难度加大。
第四、国内基金业的优秀人才将不可避免地流向外资基金。
国外将基金业比作金融邻域的高科技，人才的优劣对公司的生存和发展意义重大。外资进入后，外资基金优厚的收入、工作待遇和良好的发展空间都将对国内基金管理公司构成极大威胁，，国内优秀基金经理流向外资基金将不可避免。
第五、法律法规不健全，容易被钻法律漏洞
我国的证券投资基金的法律建设明显滞后于基金业的发展。尽管我国已经有了《证券法》、《证券投资基金法》、《信托法》等法律规章制度，但是未建立起以《证券投资基金法》为核心，各类部门规章和规范性文件相配套的较为完善的基金监管法律法规体系。与国外相比，我国的基金立法缺乏必要的延续性，相关法律法规的可操作性较差。随着我国基金业的快速发展，政府对基金业事无巨细的直接监管无疑是效率低下的。我国目前的基金业自律机构是中国证券业协会，对基金监管的专业性不强，而且缺少对违规进行处罚的权威。
四、我国加入WTO后金融业所采取的对策
（一）实行稳健的宏观经济政策。
第一是实行以稳定为目标的货币政策。第二是实行严格的财经政策，包括1.是要对政府借款加强限制；2.是政府必须增收节支，削减赤字。第三是循序渐进地实现灵活的汇率政策。第四要注意宏观经济政策之间的合理搭配。财政政策与货币政策被认为是抑制通货膨胀和拯救经济衰退的两大重要武器。但在开放经济条件下，其实施效果会因汇率制度的不同而有差异。固定汇率制下，财政政策有效，货币政策无效；浮动汇率制下，货币政策有效，财政政策无效。因此，必须注意财政政策、货币政策和汇率政策之间的合理搭配。
（二）加强业务创新，提高竞争力
金融机构必须增强自身经营实力，促进业务创新，以提高整体盈利能力和竞争实力。我国金融机构必须按市场经济法则和现代商业银行运行规则，积极稳妥地进行业务创新，提升商业银行体系整体效率。金融机构业务创新包括资产业务、负债业务和表外业务的创新。
第一、资产业务创新。它是巩固和提高传统业务的基本条件和有效方法之一。要在提高资产质量前提下，努力降低银行经营风险，追求贷款种类等资产多样化。
第二、负债业务领域的创新。创新负债业务，是商业银行需要大力加强的重要内容，它是解决商业银行资金不足，存贷比例偏高，经营效益低下的有效途径。1.是要开发新储种，使储蓄业务更具适用性、方便性、灵活性。2.是要采用多种形式，如开办“协定存款”，“定活两便存款”，“通知存款”，“电话银行”等。
第三、表外业务的创新。表外业务是指商业银行不动用自有资金，依托本身在资金、技术、机构、信誉、信息等方面的特殊功能与优势，以中介身份为客户办理各种委托事项，从中收取手续费及佣金的服务性业务。我国商业银行发展表外业务潜力相当大，目前应做好以下工作：1.是推广和普及信用卡业务。2.是开展各种代理业务，代理保险、代理企业发行债券、股票、代理资金融通，代理个人理财等。3.是扩大代收代付业务。4.是开发信息咨询业务。包括为客户办理专业、信用、市场信息、技术改造项目评估，地区经济发展等咨询。5.是开办保管箱租赁业务，它不仅方便顾客，而且提高了银行库房空间利用率，将成为银行业务利润新增长点。6.是发展各类国际业务，如提供信用证、保函、担保业务和咨询、评估业务。还可尝试发展一些国际金融新型工具：如期权交易、远期外汇买卖等，但一定要谨慎、稳妥、控制风险。
（三）加强对金融机构的监管。
加入WTO后，金融业将逐步实现与国际金融体系的整体融合，客观上要求银行金融监管能力的提高。我们应借鉴国际清算银行关于银行业监管相关规定，实行监管责任制，进行监管创新。
第一、切实加强对外资银行的监督与管理。进一步开放我国金融市场，但这并不等于放松对进入我国大陆地区的外资银行的金融监管。相反，按照国际惯例，依据国内法令，加强对外资银行的监管是有序扩大金融对外开放，保障外资银行正当权益，维护我国银行业自身稳定的重要前提。首先要加强外资银行市场准入监管，包括合理控制外资银行进入速度和适当控制外资银行扩张速度。根据我国政府承诺的“合理布局，适度竞争”的原则，有计划有步骤地批准外资银行在大陆地区开设机构，要分地区、机构逐步开放人民币业务。再次要加强与缔约国中央银行的合作，严格审核入驻银行的经营管理水平及业绩和高级管理人员的任职资格。
第二、通过金融监管提高中资银行的竞争力。在大量外资银行进入我国大陆地区后，中资银行必须保持自身优势，有针对性地弥补不足，不断提高自身竞争力。其中当务之急是要尽快处理国有商业银行的不良资产，使其轻装进入国际金融一体化竞争的行列中。彻底解决国有商业银行体系的历史遗留问题，建立一个可持续发展的银行体系。
（四）加强人才培养，建立合理的人才激励机制。
未来的金融竞争，实质是人才竞争，高素质的人才队伍是金融机构在激烈的市场竞争中取胜的根本保证。第一是企业内部培养：1.要不断提高人才资源管理水平，建立和健全良好的激励机制，将员工利益和工作效率挂钩，同银行整体利益紧密结合，做到人尽其才，才尽其用，以实现人力资源的合理配置。2.要加强企业文化建设,增强人才在金融企业的凝聚力和归属感。3.采取多形式、多渠道的教育培训，提升金融从业人员的素质, 加快培养懂国际金融、国际惯例和相关法律的高级金融管理人才，建设适应国际化经营的高素质职工队伍。第二是外部引进：可以考虑从西方国家成熟资本市场引进熟悉国际经济、财务、法律、金融并具有丰富投资管理经验和良好业绩的金融人才，以改善国内金融机构的人才素质构成。
（五）加快金融法律法规建设。
加快金融立法工作，完善现行的金融法律制度。对那些不适应市场经济发展需要的法律法规和政策法规进行清理，抓紧制定适合我国金融资产管理、信托投资公司管理以及中央银行监管条例等金融监管的法律法规。参照国际惯例制定《外资银行法》、《合资银行法》《外资财务公司法》等相应法律法规，对外资金融机构作出规范。增加立法决策和监管程序的透明度，减少计划手段和行政手段，监管方式逐步转向以市场规则和法律手段为主。 总之，在加入WTO后的十年内，我们的国际国内形势发生了很大的变化。我们一定要抓住机遇，迎接挑战，变不利因素为有利因素，从现在做起，积极行动，深化改革，发展业务，为我国经济的持续、快速、健康发展做出应有的贡献。
参 考 文 献
1、刘峻，《中国经营时报》，1999年11月30日
2、周正祥，《社会主义市场经济研究》，湖南科技出版社出版，1999年5月8日
3、曾培炎，《2001年中国国民经济和社会发展报告》，中国计划出版社，2001年3月版。
4、汪洋，《国民经济和社会发展第十个五年计划纲要500题解答》，中国计划出版社、中共中央党校出版社，2001年3月版。
5、刘世锦，《中国“十五”产业发展大思路》，中国经济出版社，2000年1月版。
6、《论加入WTO对我国银行业的影响》，《河南金融管理干部学院学报》，2000年04期
7、宋泓均，《东方网》，2007年5月8日
8、张娅，《职业圈》，2007年第1期
9、汪有胜，《现代营销》，2007年第5期
10、《从在华外资银行的发展看入世对国内银行业的影响》，《金融理论与实践》，2000年10期
