目 录
一、我国的养老保险体系
二、企业年金的概念和好处
三、企业年金在我国养老保险中的地位
四、我国企业年金发展现状以及存在的问题
五、提升我国企业年金管理水平的策略
内 容 摘 要
企业年金所服务的对象主要是企业内部的职工，这是企业以自己的既得利益为基础，为保障职工未来的利益以及企业为稳定自身发展而建立的一种补充养老保险制度。这一制度的建立极大的补充了我国养老保险方面的资源不足情况，同时使得企业也成为了社会资本市场的重要参与者，对企业未来的发展以及维系企业的人才人力、企业的稳定发展都具有十分重要的作用。通过分析企业年金的重要作用，强调表现了企业年金对我国社会发展的重大作用和在养老保险体系中的地位。
关键词 ：企业年金 补充养老保险制度 资源不足 重大作用
论企业年金在养老保险体系中的地位
企业年金是一种新型的养老保险制度，既不属于国家基本养老保险，也非个人商业保险，而是企业及其员工自愿建立的国家养老保险制度之外的一种补充养老保险制度，是我国养老保险体系的重要组成部分。
我国的养老保险体系
现在我国的养老保险体系中，分为三个层次。基本养老保险又称国家法定养老保险，是国家通过立法强制实行，全体劳动者个人和企业法人必须参加，采用社会统筹和个人帐户相结合的财务机制，以体现公平为价值取向，保证劳动者在年老丧失劳动力时，给予基本生活保障的制度。同时，基本养老保险事物是由政府设立的社会保险机构负责经办，具有强制性的政府行为。基本养老保险是多层次养老保险体系的核心部分，适用于城镇各类职工，属于第一层次。企业补充养老保险又称企业年金，是指在政府强制实施的基本养老保险制度之外，企业自主根据自身的经济实力和经营状况，在国家相关法律规定和政策的指导下，为提高本企业职工的养老保险待遇水平，旨在调动员工生产积极性的企业福利性质的养老保险。企业年金是一种企业行为，是企业人力资源管理工具创新的结果，是多层次养老保险的重要构成部分，属于第二层次。个人储蓄性养老保险，是职工个人依据个人收入情况和自身的需要而自愿参加的一种商业性人寿保险形式。个人储蓄性养老保险是多层次养老保险体系的辅助构成部分，属于第三层次。
二、企业年金的概念和好处
企业年金又称为企业补充养老保险，是企业在国家规定的政策条件下，根据自身经营状况和发展需要而建立的，使职工在退休后领取一定数额养老金的退休收入保障制度。
（一）与基本养老保险相比企业年金具有以下特点：
1、基本养老保险制度是由政府负责管理的，管理机构的经费纳入预算由财政统一安排；企业年金则一般是由商业保险公司和商业银行负责运作，政府对其不直接负担责任。
2、基本养老保险制度是国家强制的，所有符合规定的用人单位都必须参加；企业年金在多数国家主要采取自愿方式，由企业根据自身情况来决定。
3、基本养老保险通常采用现收现付制或部分积累制的形成；企业年金则一般采用完全积累制的形式。
4、基本养老保险可以是普享制，也可以是收入关联制；企业年金则都是收入关联制。
（二）建立企业年金又能给企业和个人带来哪些好处：
1、建立企业年金制度，有利于树立良好的企业形象，吸引和留住优秀人才。随着社会主义市场经济的发展和知识经济的到来，越来越多的企业认识到，企业的竞争归根结底最终是人的竞争。但是，伴随着劳动人事制度改革的不断深化，人才流动机制已逐步形式，企业有选择人才的权利，个人也有择业的自由，人才的合理流动已成为时代的潮流。因此，企业单位建立良好的员工福利保障制度，充分解决员工的医疗、养老、工伤及死亡抚恤等问题，有利于落实人才资源管理制度，树立良好的企业形象，增加市场竞争力，从而吸引优秀人才加盟。同时，又切实保障了员工利益，稳定了现有员工队伍，增强了企业的凝聚力，调动了员工的积极性，对提高企业经济效益具有积极的促进作用。
2、企业根据员工的贡献，设计具有差异性的年金计划，有利于形成公平合理的分配制度，充分发挥员工的潜能。根据期望理论，当员工认为努力会带来良好的绩效评价时，他就会受到激励进而付出更多的努力。在涉及年金计划时，企业可以充分利用年金的灵活性特点，打破传统薪酬福利的“平均主义”原则，对于不同服务年限、不同职级、不同岗位、不同贡献的员工提供不同的保障计划，服务年限长、职级高、岗位技术含量高、贡献大的员工的保障额度更高，保障计划更全面。而服务年限短、职级低、岗位技术含量低、贡献小的员工的保障额度较低，保障计划单一。建立差异化的企业年金制度，可在单位内部形成一种激励分为，充分调动员工的工作积极性，发挥自身的最大潜力，为企业的发展多做贡献。
3、通过年金计划中“权益归属”的设定，利用福利沉淀实现有效激励，留住人才。很多企业在用高薪酬福利制度实现激励的同时，用股权激励的形式作一些规定以起到留住人才、长期规划的目的。在企业年金的计划中，设定权益归属方案，服务满规定年限后方可获得相应的年金权益，与即时兑现的奖金福利相比，企业年金即使员工得到了鼓励，又达到了类似股权激励的良好效果，而且操作上又比股权要简单、方便的多。同时，设置权益归属还将与未来国家可能设立的递延纳税政策很好的衔接。
4、完善现代企业制度，提高企业核心竞争力建立企业年金制度，有利于企业建立现代化企业制度，完善人力资源管理。一方面，企业年金能够提供可观的退休收入，保障员工退休后的生活品质，增强员工的安全感和归属感，满足员工的安全需求。另一方面，企业年金计划会根据员工的能力和资历或者贡献大小来确定不同的缴费金额，并按企业要求确定归属比例，使员工价值得以体现，从而可以提高员工的荣誉感和成就感，满足员工的个人尊严需求。因此，企业年金在企业战略管理中具有重要作用，是提高公司核心竞争力的一个重要手段。
三、企业年金在我国养老保险中的地位
社会经济的快速发展、物质积累的稳定增加以及人口结构的相对稳定是我国养老保险制度健康运行的主要前提。当今中国，人口老龄化问题比较突出，老龄化人口众多，国家在养老方面的压力日益增大。面对这种情况，养老保险制度不可避免的将走向多种形式的共同合作。各种社会资源加入养老保险体制，不仅能够缓解政府的压力，而且增强了养老保险运行的多层次性、灵活性以及效果性，同时有利于资本市场的发展，利用养老资金，促进经济的发展。
目前我国的职工养老保险制度的覆盖面比较低，大部分只覆盖了部分的城镇职工。虽然基本的养老保险一定会苦煞大服务范围，但是鉴于当前中国的经济和社会发展现状，在中国尚属发展中国家，这种覆盖面在一定时机内发展不会十分快速。这就意味着大部分的从业人员要想在未来年老时有更好的福利待遇，不妨考虑一下其他的“非基本养老保险制度”。这就为企业年金的发展提供了巨大的发展空间和发展潜力。未来的养老保险体系方式将更加丰富，层次更加多样化，体系也将会更加完善。
企业年金发挥重大的作用，和国家基本养老保险制度一起，为职工提供良好的晚年生活。由于中国的老年人口基数大，面临的养老任务重大，而中国现阶段的任务又比较艰巨，因此，企业年金成为中国未来社会养老保险体系中的必然组成部分，为职工的未来生活提供重要的保障。
四、我国企业年金发展现状以及存在的问题
（一）截止到现在，我国企业年金的发展大概经历了20个年头，并获得了一定的成果。根据调查结果发现，在上世纪90年代到2007年企业年金共计1540亿元，然而在2008年到2012年金，仅五年的时间企业年金达到了4800亿元。更惊人的是在去年我国的企业年突破了9200亿元。由此可知，中国企业年金发展的潜力极大。可是，从当前的整体规模、规范管理、制度建设和市场监管等各个方面来看，在企业年金的发展方面中国与西方发达国家相比差距还很大。
1、发展规模有限，发展结构极端不平衡。2007-2012年我国企业年金基金总量从1500亿元增加到4800亿元，平均每年的增幅都维持在27%左右，但在基本养老保障体系中，甚至是在整体的国民经济中所占的比例情况并不理想。2012年企业年金基金总量仅占GDP的1%，与基本养老保险占GDP的比重相差近4倍，与发达国家相比更是存在很大差距。同时，企业年金的行业发展差距悬殊，企业年金计划建立以来，我国企业年金基金累计超亿元的行业几乎全部集中在电力、民航、石化、电信、石油、银行等行业。
2、覆盖面过于狭窄，替代率无法实现支柱目标。从企业参保率来看，近两年虽然有所增长，但我国绝大多数企业还都没有参加企业年金计划；从城镇就业人口参保率来看，虽然这几年以平均12%的增长率呈上升趋势，但也只有不到%的城镇就业人口参加了公司的企业年金计划；从基本养老保险职工参保率来看，2015年也只有6.7%，这说明大部分人退休后的主要生活来源一眼是基本养老保险，企业年金第二支柱的保障作用没有得到体现。另一方面，我国的企业年金对资本市场的影响微乎其微，对我国整体国民经济的影响几乎可以忽略不计，更谈不上贡献于上市企业的自身治理结构。我国退休人员的收入基本上来自基本养老保险的给付，企业年金在退休收入中的替代率不到1%。而部分OECD国家退休人员的收入中企业年金的替代率平均高达10%，基本养老保险和企业年金的替代率合计达到68%；自愿性企业年金的替代率也接近40%，而基本养老保险的替代率为39%。国际经验表明，如果养老保险替代率大于70%，退休后可维持退休前的生活水平；如果低于50%，则生活水平较退休前大幅下降。显然，我国企业年金的替代率无法实现多支持养老保险的政策目标，更谈不上为基本养老保险替代率分忧。
3、投资收益极不稳定，年均收益率较低。2008-2012年，我国企业年金基金投资平均收益率为2.85%，但上下波动强烈。2008年席卷全球的金融危机使企业年金收到资本市场带来的外部负效应影响。2009年，央行实施了积极的财政政策和宽松的货币政策，政府鼓励加大对固定资产的投资，加大了资本市场的发展，企业年金的加权平均收益率迅速拉高至7.8%。2011年资本市场经历了少有的“股债双熊”行情，各个企业年金基金投资管理人的投资操作空间有限，导致投资业绩普遍偏差。2012年，股市逐步升温，企业年金基金平均收益率又持续走高。2015年度平均收益率达到9.88%，创过去8年时间里的收益率新高。
（二）目前我国企业年金发展中存在的问题
1、法律环境有待完善，监管体系效率不高。尽管国家已经颁布了《企业年金试行办法》和《关于中央企业试行企业年金制度的指导意见》等法律法规和文件，但这些只是规定了企业年金最基本的框架，缺乏系统和综合性，可操作性差，权威性不强，难以对企业年金的筹资、管理经办和投资运营的各环节进行调节，导致各地区各行业企业年金发展水平参差不齐。
2、民众对企业年金认识不足。虽然企业年金在我国已经兴起很多年，但是并没有多少人真正的了解企业年金的内涵以及它的作用。有的员工甚至只知道有这个东西，而并不知道具体可以用它来做什么。我国人民都认为自己的养老问题自己解决，也应该是自己子女的义务，和企业没有关系，没有企业年金养老的意识。不仅职工对企业年金认识不足，有些企业领导者对企业年金的认识也不是很全面。很多企业领导者缺乏信托观念，有的甚至完全不信任信托，他们认为企业的资金必须有企业自己掌握、自己管理，必须在自己企业的账户上，他们认为只有这样才是最合理、最安全的。但实质上，这种做法很大程度上阻碍了企业年金基金的保值增值进程，对企业的发展是非常不利的。
3、金融市场不成熟。良好的金融市场对企业年金的健康发展至关重要，他们相得益彰、相互促进。目前在我国的金融体系中，国有商业银行占比太大，尤其是在金融保险、金融整卷等方面也有很大的发展，但是他们并没有对企业年金起到很大的推动作用。还有现在的金融市场存在很多不规范的地方。没有必要的市场避险工具，很多不良问题的存在导致多方金融主体在企业年金计划管理中的合作面临挑战，使追求安全性和适度收益性的企业年金基金面临投资困难。
4、税收优惠力度不大，市场环境有待理顺。我国的企业年金尚处于发展期，需要国家优惠政策来扶持。尽管2014年1月开始实施递延纳税政策，年金缴纳和投资收益的纳税义务递延到个人实际领取年金的环节，但这只是针对个人缴费者而言。相比之下，对中小企业并没有提出相关的税收优惠政策。对于大部分中小企业来说，纪要承受激烈的市场竞争压力，又要给员工缴纳搞个的社会保险，新政策的提出并没有从根本上缓解中小企业的财税风险，没有提高其参保意愿度。
5、收入分配差距过大，基本养老保险制度有待定型。近年来中小企业经济发展欠佳，为职工缴纳基本社会保险都勉为其难，更谈不上为员工建立企业年金制度。与之相对的是，参加企业年金的企业和人群本身就处于高效益企业和高收入人群。这就意味着两极分化的现象将愈演愈烈：一部分人勉强维持最低生活保障，另一部分人拥有了补充养老保险。这等于在现有的差距上，加重了退休后不同人群领取养老金数额的巨大差异。这种不公平必定会带来社会不满，使企业年金的发展受到质疑，失去民众的社会基础。
我国的企业年金制度在覆盖范围、替代率水平、发挥支柱作用等方面均属于基本养老保险的从属地位，其发展程度也收到制约。由于养老保险制度的价值取向不清晰，公平的理念没有牢固确立，困扰了基本养老保险制度的改革和发展，从而模糊了其与企业年金的关系，使企业年金的发展失去了方向。与此同时，我国大部分地区基本养老保险缴费的比例已经超过了20%，超过了国际上的警戒线，有的地区“五险一金”的费率加起来已经超过了40%。因此，基本养老保险费率过高，影响了企业的盈利水平，从而阻碍了企业建立年金制度。
五、提升我国企业年金管理水平的策略
（一）大力发展现有的年金市场，鼓励中小企业加入年金计划。我国现有中小企业约1000余万家，占企业总数的99%，这些中小企业每年为国家创造约60%的GDP，提供月75%的城镇就业岗位，是我国企业年金发展的主力军。由于处在相同的行业背景或是受到相同地理环境的影响，这些中小企业对企业年金的需求程度就会存在一定的相似性或一致性。因此，可以鼓励中小企业联合开展企业年金，将符合条件的中小企业联合起来，不仅可以降低单个企业建立年金的成本，也可有助于中小企业年金基金的“规模效应”。
（二）强化企业领导和企业职工对企业年金理论的学习。企业领导和员工充分认识企业年金是实施企业年金政策的前提，只有加强了企业领导和员工对企业年金的认识，企业年金政策才会被顺利的实行。这首先需要在企业中大力宣传企业年金的概念，增进员工们对企业年金的了解，从而增强他们利用企业年金维权的意识，同时，引起企业领导人对企业年金的重视。
（三）制定有效的企业年金税收优惠政策。近些年来，我国企业年金税收一直很高，这在很大程度上加重了企业和个人的负担，导致有些企业很排斥实行企业年金制度。长时间下去就造成了企业年金发展太慢，切规模很难扩大。所以，这对这些问题，国家应该加紧制定有效的企业年金税收优惠政策，减轻负担，调动他们的积极性，从而促进我国的企业年金制度发展的越来越好。
（四）整合多支柱的养老保障体系，逐步完善基本养老保险结构。协调发展企业年金市场、整合多支柱养老保障体系是发达国家社会保障的发展确实，也是中国社会保障事业发展的现实需求，更是构建社会主义和谐社会的客观要求。整合养老保障体系的关键要素是政府责任、企业责任和个人自保责任的有机整合。在市场化动作的企业年金市场上，政府是“导演”，企业年金计划的管理与运营应由合格的商业机构来进行，已由各地劳动保障行政部门管理的企业年金计划应平稳过度并移交给合格市场主体进行管理。
（五）健全监管制度。我国的企业年金发展处于初期阶段，其监管制度还不够完善，需要我国能够在基于基本国情的基础上借鉴西方发达国家的经验，尽快建立起适合我国企业年金发展的监管机制。首先，我国需要建立并且完善企业年金法律监管的体制。我国在年金监管法规方面不够成熟和完善，目前只是确定了一个相关的原则，但是对于参与基金的管理机构等方面还没有进行明确的规定，政策也不够明朗，难以完善企业的市场化局面。
（六）优化企业年金投资组合，培养专业金融人才。企业年金具有社会公益性，又不同于商业保险和普通的社会福利基金，所以其投资运营不会非常极端的追求高收益，而是坚持长期投资、价值投资。作为一笔几十年都不需要支付的巨大资金，按照国际惯例，至少应该有70%以上投资债券市场。首先要考虑不同的投资组合，来保证基金的收益率能低于通货膨胀带来的风险。二是事业投资和债券投资并，绿色投资、低碳投资、能源清洁等也应该是重要的投资领域。三是国内资本市场的证券投资和国外投资并重。同时，企业年金需要规范化和专业化的惯例，广泛培养集实践经验与理论基础于一身的金融人才队伍，完善企业年金的发展。
企业年金无疑将会成为我国养老保险体系中的重要组成部分，并且能够不断完善养老保险体系。企业年金制度和整个的养老保险体制并不冲突。相反，他们是相互补充，相互促进的，共同为中国的老年人提供生活保障。企业年金制度将会补充和完善基本养老保险制度，且可以扩大养老保险的覆盖率，使更多的人可以预先为自己的晚年生活做好规划。因此，应当鼓励企业年金制度的不断完善和发展，促进中国养老保险体制的完善。但是，企业年金制度在建立和实施时，也一定不能脱离了我国的基本法律法规，在合法的前提下，企业年金才能充分利用企业的养老基金，在合法的前提下，企业年金才能充分利用企业的养老基金，为员工的未来生活提供经济保障。
参 考 文 献：
李连仁，《企业年金那些“数”》，《二十一世纪环球经济报》，2016年
夏秀秀，《中国企业年金制度：历程、现状与挑战》，《经济研究导刊》，2011年第3期
郑秉文，《中国养老金发展报告》，经济管理出版社，2013年
韩烨，《我国企业年金的发展现状及对策建议》，《当代经济研究》，2014年
唐平，《当前中国企业年金制度建立时机问题思考》，《重庆工学院学报》，2006年第4期
