目 录
一、应收账款管理的目标
1、扩大销售，增加竞争力
2、支持营运资金
3、减少营业费用和坏账
4、维护良好的客户关系
5、加强与客户的沟通
二、形成应收账款的原因
1、竞争加剧，观念未变
2、缺乏内控，责任不清
3、缺乏意识，维权不力
三、应收账款存在的问题
1、虚增公司的账面利润
2、大量现金流出，削弱了支付才能
3、持有应收账款的本钱增加
四、应收账款管理的措施和对策
1、加强对应收账款风险的防备
2、建立应收账款的监控体系
3、制定合理的计提坏账准备规范
4、应用应收账款融资，躲避应收账款带来的风险
五、结论
内 容 摘 要
在欧债危机和全球经济萎靡不振的大背景下，我国的经济增速从2位数的增长，降到了个位数的增长。出口量也急剧下降，股市也跌到了起点。在这样的情况下，企业要想在激烈的竞争中立于不败之地，要想提高竞争力，扩大市场份额，壮大自己，采用了各种销售手段和措施，使企业的应收帐款不断的增加，如不对应收帐款进行及时、有效的管理，就会使企业的资金链条非常紧张、甚至断裂，这样会使企业陷入财务危机和倒闭的风险。本文从应收账款产生原因出发，阐述了企业在应收账款形成之前和形成之后的相应的管理方法和措施，最大限度地提高应收帐款的投资收益，减少企业的坏账损失，加快应收帐款的周转速度。
应收账款管理研究
随着经济的不断发展，企业的安全持续的发展显得尤为重要。在目前，有许多企业因未对应收账款采取有效的事前、事中和事后控制，导致企业的资金紧张，甚至陷入财务危机。为此，对企业应收账款的管理研究已迫在眉睫。文章将从企业应收账款的研究状况、应收账款对企业经营管理的意义以及应收账款的管理办法等方面对应收账款加以阐述。
一、应收账款的目标
应收账款管理的目标，是通过制定恰当的信用标准、信用条件和收账措施，尽可能降低应收账款的管理成本、机会成本和坏账损失，最大限度地提高应收账款的投资收益，加快存货和应收账款的周转速度。
1、扩大销售，增加竞争力
对于一个企业来讲，应收账款的存在本身就是一个产销的统一体，企业一方面想借助于它来促进销售，扩大销售收入，增强竞争能力，同时又希望尽量避免由于应收账款的存在而给企业带来的资金周转困难、坏帐损失等弊端。如何处理和解决好这一对立又统一的问题，便是企业应收账款管理的目标。
2、支持营运资金
资金对企业就如同血液对人体一样是关乎企业生命的，管理好应收账款，及时有效制定收款策略，可以加速资金的周转，降低企业的成本，提高企业的经济效益。保证企业生产经营活动的正常进行。如果收款滞后，企业可能要贷款支付正常运营费用，从而增加企业的营运成本。要避免现金流失问题，应尽快收款。账户管理人员应密切配合财务决策，预测包括一个月之内的现金回收情况。
3、减少营业费用和坏账
收款的同时要控制费用。费用包括电话费，邮寄费，法律费用，以及人员工资等。账单拖欠的时间越长，账款收回的可能性越小。如不对欠款客户采取连续不断的追讨，时间一长，收款产生的费用越高，因为必然要采取更周全的收款措施。
收款产生的最昂贵的费用是坏账。坏账是指确定账款不能收回时款项记做营业费用。目的是停止该账户收款费用的继续产生。但记入坏账并不意味着停止追账，有时企业还会调查客户情况，看是否有还款能力。破产是终止追讨坏账的情形之一。
4、维护良好的客户关系
收款是人与人之间的交涉，具有人性化的一面。因此，要尽量维系良好的客户关系，保护客户的声誉。很少有客户愿意承认没有付款能力。实际上，有时不能付款的原因可能是企业的失误引起的，比如原始发票丢失，客户可能还不知道已经拖欠。失误引起的暂时问题解决之后，许多客户关系恢复正常。收款人员应不急不躁，根据拖欠的情况而定。维护良好的客户关系，不仅可以促进对好客户的销售，也可以提高企业在业界的声誉。
5、加强与客户的沟通
有时阻碍收款的原因在于沟通上的失误。与客户的联系和沟通应该是及时有效的。如发票未及时送达，使企业不能与客户正常沟通，客户不能及时付款。有效沟通还包括账款一旦过期所采取的迅速催收。如账款应在星期一收到，那么星期二就应查询账款未到的原因。当然对拖欠的客户也应经常提醒拖欠的不良后果。收款需要与客户良好的沟通技巧和理解能力。
二、形成应收账款的原因
企业为了能在剧烈的竞争中取胜，扩大企业的商品销售，获得更好的经济效益，就不得不以优惠的条件来吸收顾客，作为销货者来说，为了招揽顾客，扩大销售量，愿意为购货者提供商业信誉，而赊销正是到达这一目的重要手段。以赊销的方式销售商品，并产生应收账款，所以企业间的竞争愈剧烈，赊销运用得愈普遍，销货单位提供的信誉就越多，占用在应收账款方面的资产就越大。
四川长虹公司就是其中一个例子。四川长虹公司在激烈的竞争中，把目标投向海外市场，招致了巨额应收账款构成。由于国内的价格战使得产品的利润空间变得十分小，以至呈现了全行业的亏损。于是长虹开始把眼光转向了海外，积极开辟海外市场。但是长虹在这方面却操之过急，没有充分思索到其中的风险，招致了大量应收账款的构成。长虹从2001年开始迅速拓展海外市场，2002年销售给美国APEX公司的金额便到达了6亿多美元。固然有较高的销售量，却没能收回大部份的货款，给长虹留下的是4亿多美元的应收账款。是什么原因造成长虹公司这么高的应收账款呢？主要有以下几方面原因：
1 、竞争加剧，观念未变
由于产品更新快，如不及时将库存“消肿”，日后将变得一文不值。为提高市场占有率，除发动“价格战”外，还采取现金折扣、赊销的方式进行销售，忽视了对资金的管理，这是形成应收账款的主要原因。
2、缺乏内控，责任不清
没有建立起相应的管理办法，缺少必要的内部控制，导致对损失的应收帐款无法追究责任。往往以完成收入的多少论英雄，货币资金的回收工作与任何部门和个人均无直接利害关系，造成其他部门对“清欠”工作不重视，甚至抱着“事不关己，高高挂起”的态度。
3、缺乏意识，维权不力
在现实中，通过诉讼解决应收账款的问题比较困难。从起诉、受理、调查取证、开庭审理到判决、裁定与执行有一个时间过程，需要投入大量精力，有时成本和效益也不成正比。国外的存在“地方保护主义”和文化差异，使许多企业没有信心和勇气运用法律手段来维护自身权益。
三、应收账款存在的问题
1、虚增公司的账面利润
由于依照权责发作制，发作的当期赊销全部记入当期收入，所以公司账上利润的增加并不表示能如期完成现金流入。因而，应收账款的大量存在，虚增了长虹账面上的销售收入，在一定水平上夸张了四川长虹公司历年的运营成果。会计制度请求企业提取坏账准备，假如实践发作的坏账损失超越提取的坏账准备，会给企业带来很大的损失。因而，巨额应收账款增加了企业的风险本钱。1999至2002年度长虹计提坏账准备比例较低，大量计提坏账准备则使四川长虹呈现较大亏损。2004年度，四川长虹公司大量计提坏账准备后的净利润为-36.8亿元。
2、大量现金流出，削弱了支付才能
企业发出商品，货款却不能同步回收，而销售已告成立，这种没有货款回笼的入账销售收入，势必产生没有现金流入的销售业务损益产生、销售税金上缴及年内所得税预缴。为了追求外表效益，应收账款不时增加，从而占用公司大量的活动资金，一朝一夕必将影响企业资金的周转，进而招致企业运营实践情况被掩盖，影响企业消费方案、销售方案等，无法完成既定的效益目的。应收账款增加了企业的现金支出，主要是征税支出和应收账款的管理和催收的现金支出。应收账款产生了利润，并未实际收到现金，但企业仍要相应交纳各种税收。其主要表现为：①流转税支出。应收账款带来的销售收入并未实际收到现金，流转税是以销售额为计算依据的，企业实现销售时以现金交纳。企业交纳的流转税如增值税、营业税、消费税、资源税以及城市建设税等。必然会随着销售额的增加而增加。②所得税的支出。应收账款产生了利润，但并没有收到现金流入而交纳所得税必须按时以现金支付。一旦应收账款无法及时收回，企业的资金就可能周转不灵，而不得不向银行借债，借款就要承担利息费用。还有企业如果拖欠供应商货款的话，就无法取得较优的购货现金折扣，或因资信的降低而无法获得较优的购货优惠，无形中增加了产品的成本，在价格竞争中处于劣势。如果同一时间发生多起应收账款损失，超出企业承担损失的最大限度，企业就可能陷入严重的财务危机，甚至破产。
关于拖欠的应收账款，无论企业采用何种收账方式催收，都要付出一定的代价，即收账成本。对逾期应收账款，企业普通要经过书信、电话、移交当地的收账机构处置或诉诸法律来处理，使企业遭受损失。
3、持有应收账款的本钱增加
巨额的应收账款使长虹公司担负着高昂的本钱。 巨额的应收账款占用了四川长虹公司大量的资金，丧失其他投资收益，时机本钱的大小与公司应收账款占用资金的数量亲密相关，占用的资金越大，时机本钱越高。这种时机本钱普通按有价证券利息率来计算，即应收账款时机本钱等于有价证券利息率与应收账款总额的乘积。
应收账款的管理本钱是指企业为管理应收账款而发作的费用支出，主要为收账费用和调查费用。收账费用包括经办人员的差旅费、业务款待费、信件信函、电报、电话等费用支出。四川长虹经过司法途径处理欠款争端，收账费用还包括仲裁、司法等过程中发作的相关费用，如前所述，四川长虹与APEX公司的诉讼仅律师费就花了600万美元。客户调查费用支出包括调查客户的资信状况、运营才能等相关信息而开支的费用。
巨额应收账款的存在，势必会给长虹公司带来资金周转的担负，特别是当现金流入小于现金流出时，这种担负愈加繁重。为了持续运营，四川长虹必需重新组织资金投入生产。但是在运用这些资金时，企业必需承当繁重的用资费用和筹资费用，即资金的贷款利息与相关经办费用。除非赊销政策能给企业带来显著的时机收益，包括非货币方式的长期市场目的，否则，企业担负的缺口资金组织本钱将抵消大量的运营利润，这将使企业运营陷人恶性循环之中。
巨额应收账款，影响公司形象，降低在资本市场上持续融资的能力。关于上市公司来说，由于有大量应收账款存在，多表现为利润的虚增。一旦进步应收账款的坏账计提比例或足额计提坏账准备，常常又会招致上市公司突现亏损或盈利大幅降落，招致股价暴跌，由此影响到公司市场形象，同时还影响公司在资本市场上持续融资的能力，即在一定时间内丧失增发股票的资历。2004年度，长虹计提大量坏账准备后，每股净亏损1.701元。巨额的亏损、股价的大幅下跌严重毁坏了长虹的形象。我国证监会规则上市公司增发股票必需满足公司在最近三年内连续赢利的条件，因而四川长虹的亏损会招致公司在一段时间内无法经过增发股票在股票市场上再融资。
四、应收账款管理的措施和对策
1、加强对应收账款风险的防备
加强对应收账款的信誉评价，肯定可以授予客户的最高信誉额度。客观地从质量、才能、资本、抵押、条件等方面系统地作好客户的信誉评价。专门的信用管理部门必须对客户进行风险管理，其目的是防患于未然。动态监督客户尤其是核心客户，了解客户的资信情况，给客户建立资信档案并根据收集的信息进行动态管理，这就是客户的动态资源管理。如果企业对这项工作没有足够的人力也可委托社会征信公司完成，或在其指导下完成。调查的渠道一般包括：销售部门业务员掌握的客户资料、管理人员的实地考察、客户的其他供应商调查的情况、网络数据和其他公开的信息渠道。调查的内容主要有：客户的品质、能力、资本、抵押和条件（“5C”系统），客户与企业往来的历史记录，客户的规模、财务状况、发展前景、行业的风险程度等等。
2、建立应收账款的监控体系。应收账款的监控体系应包括赊销的发生、收账、逾期风险预警等各个环节。
（1）赊销发生监控。一般销售业务要经过接受顾客订单、批准赊销信用、按销售单供货、按销售单装运货物、向顾客开具账单、记录销售、收回资金这样一个业务流程。赊销监控主要发生在接受顾客订单、批准赊销信用、记录销售和收回资金流程。在接受顾客订单流程，顾客的订单只有在符合企业内部的授权标准时才能被接受，销售管理部门应根据信用部门客户动态管理系统提供的情况决定是否批准销售。在批准赊销阶段，信用管理部门的职员在收到销售单后，将销售单与该顾客已被授权的赊销信用额度以及至今尚欠的账款余额加以比较。并对每个新顾客进行信用调查，建立客户动态资源系统。根据调查的客户资信状况和其他相关信息，信用部门决定是否批准该客户的赊销，并在销售单签署明确的意见。在记录销售和收回资金流程，财务部门应将销售数据和资金收回数据及时反馈给信用管理部门，更新客户动态资源系统。
（2）财务部门对应收账款的分析管理。财务部门应定期对应收账款的回收情况、账龄等情况进行分析，而不能将所有责任都交给主要负责确定赊销授信额度和资信调查的信用管理部门，这是内控制度的重要环节。财务部门应编制一定期间的赊销客户的销售、赊销、收账、账龄分析表及分析资料交管理当局。在分析中应利用比率、比较、趋势、结构等分析方法，分析逾期债权的坏账风险及对财务状况的影响，以便确定坏账处理、当前赊销策略。
（3）信用部门和销售部门进行应收账款跟踪管理服务。从赊销过程一开始，到应收账款到期日前，对客户进行跟踪、监督，从而确保客户正常支付货款，最大限度地降低逾期账款的发生率。在工作中信用部门和销售部门要互相配合，分清各自在跟踪服务中的职责，达到相互监督相互促进，提高应收账款回收率，促进企业销售的目的。
（4）发挥内部审计的监督作用。内部审计在应收账款管理中的监督作用主要体现在两个方面，一是不断完善监控体系，改善内控制度；二是检查内控制度的执行情况，检查有无异常应收账款现象，有无重大差错、玩忽职守、内部舞弊、故意不收回账款等情况，确保应收账款的回收。在我国内部审计大部分还停留在经营效益审计等方面，而对于企业内控制度设计、遵守，揭示企业员工舞弊、贪污等工作进行得远远不够。内部审计对应收账款审计主要应在销货和收款流程，在销货流程应核查销售业务适当的职责分离、正确的授权审批、充分的凭证和记录、凭证的预先编号、按月寄出对账单等方面。在收款流程主要应检查收款记录的合理性、核对应收账款、分析账款账龄、向债务人函证等方面。
增强对客户信誉状况的监控。特别是对将要呈现信誉危机的企业的应收账款应重点监控，必要时派出专人追款，并提请有关部门协助追款，销售部门中止发货等，使损失减少到最低水平。长虹出卖给了APEX公司大量的产品，却在美国连个常设的办事机构都没有。对有大范围业务协作的公司最好在其驻地设立常设办事机构，既便当沟通联络同时也利于及时搜集控制客户的相关信息。假如应收账款达可以授予客户的最高信誉额度而客户没有及时付款，就必需敦促客户付款并中止供货，以免发生坏账损失。
3、制定合理的计提坏账准备规范
据四川长虹公司历年发布的年报显现，1999至2002年度长虹计提坏账准备比例较低，只占总数的万分之八。而大量计提坏账准备则会使公司的净利润大幅减少，以至呈现较大亏损。而与四川长虹同属电子行业且主营业务相同的海信电器的坏账准备比例在百分之五以上。经过比拟能够明显看出，四川长虹计提的应收账款比例明显偏低。据国外特地担任收款的机构的研讨表明，账款逾期时间与均匀收款胜利率成反比。按长虹的规范，计提坏账准备明显缺乏，由此给该公司带来的风险是相当大的。可依据对客户的信誉情况、资产情况、运营情况，应收账款金额大小等综合评价决议计提坏账准备比例。
4、应用应收账款融资，躲避应收账款带来的风险
应收账款作为企业特有的一种债权，企业的一种财务资产，能够停止转让。因而，数额宏大的应收账款发作后，除了积极催收以外，还应尽量想方法应用它。目前国内应用应收账款融资的条件还不是很成熟。但是，西方国度早已盛行应用应收账款融资，它在直接有效地躲避应收账款所带来的风险的同时，能够迅速低本钱的筹集企业所需的资金。其中最常见的是保险业务，它是为贸易赊销方式提供的一种集销售账务管理、应收账款收取、信誉风险担保和贸易资金融通为一体的综合性金融服务。其根本做法是银行或特地的保险公司与供给商签署保险合同，将供给商对某债务人的贸易合同项下的应收账款债权予以受让，并在此根底上向供给商提供销售账务管理、应收账款收取、坏账担保或融资中二项或者二项以上的服务。长虹公司在销售之前，如果通过保险公司来完成交易过程，这样就可以避免应收账款的坏账损失，从而降低风险。
五、结论
在现行的市场环境中，一个企业要想正常经营，不发生应收账款，一般是不可能的，我们不能否认赊销能给企业销售上的好处，但是基于应收账款管理问题存在的诸多不利因素。我们也不能相信赊销是解决企业经营的灵丹妙药。因此，在应收账款带来好处及引起弊端中寻找一个最佳结合点，实现企业应收账款管理目标就显得尤为重要。首先企业的管理者应从思想上引起足够的重视，另外还应对应收账款实行有效的控制，最大限度地化解应收款风险。处理解决好应收账款管理中的对立统一问题，努力实现企业应收账款管理的目标。才能使企业在激烈的市场竞争中立于不败之地。
参 考 文 献
1、谢爱萍 万义平，《财务管理》，人民邮电出版社，2005年
2、李健，《 金融学》 中央广播电视大学出版，2004
3、方斌，加强企业信用管理的若干建议，财务与会计，2002
