目 录
一、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展的现实和长远意义
1.是牢牢把握服务实体经济这一本质要求的需要。
2.是坚持市场配置云南信合资源这一改革导向的需要。
3.是坚持创新与监管相协调这一发展理念的需要。
4.更是实现自身可持续发展这一竞争能力的需要。
二、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展面临的风险和挑战
1.长期以来传统业务对云南信合的刚性制约，影响自身今后一个时期经营管理水平的进一步提升。
2.在市场主导下，支农是向左走还是向右走，不免让云南信合陷入两难境地。
3.利率市场化对农信社营运收益的冲击日益显露和显著。
4.公益小贷命运多舛，推广普惠金融“知易行难”。
三、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展应采取的思路和对策
1.以进一步解放思想为先导，树立改革、开放和发展的思维谋划各项具体工作。
2.响应国家号召，努力打造种类齐全、结构合理、服务高效、安全稳健的现代金融服务企业。
3.从前瞻性、全局性和针对性入手，大力拓宽云南信合的融资渠道。
4.从发展普惠金融入手，把民生金融优先与实现自身效益结合起来。
5.更好地发挥政策性金融“四两拨千斤”的作用。
内 容 摘 要
根据国家的改革部署和中央经济工作会议的精神，特别是党的十三届三中全会关于全面深化改革的安排，为全省农村信用社抓机遇、迎挑战、获得跨越式发展，带来无尽的上升空间。本文从解决“三农”问题、服务实体经济这一战略高度出发，具体分析了影响云南信合发展存在的四个方面的问题，提出相应的对策和解决的办法，即进一步拓宽业务范围、创新产品服务，从“畅通工程”入手、启动实施农户结算渠道工程项目，上市融资、间接融资、利率市场化倒逼、银保合作等，发展普惠金融的措施及建议，如何更好地发挥政策性金融“四两拨千斤”的作用。
加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展之我见
2005年3月28日，云南省农村信用社联合社(以下简称云南信合)正式成立，开启了云南省农村信用社改革发展的崭新纪元。截至2013年末，全省农村信用社各项存款余额在4000亿元以上，是全省首家存款突破4000亿元的银行业金融机构，为农信社今后的改革发展奠定了坚实的基础。根据《全国农村经济发展“十二五”规划》，要创新金融支农体制机制，加大对农村金融政策支持力度，拓宽农村融资渠道，加快建立商业性金融、合作性金融、政策性金融相结合，资本充足、功能健全、服务完善、运行安全的农村金融体系。根据最新公布的《国家新型城镇化规划》，未来我国城镇化投资融资的需求量将达25万亿元。这无疑给全省农村信用社抓机遇、迎挑战、获得跨越式发展，带来无尽的上升空间。
一、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展的现实和长远意义
1.是牢牢把握服务实体经济这一本质要求的需要。
解决“三农”问题的许多措施都与资金的投入密切相关。云南信合坚持服务实体经济的本质，就是要以解决“三农”问题为出发点和根本归宿，不断增投资兴产业，大力发展实体经济。这既是落实中央推进政策性金融机构改革的要求，又符合云南信合强化服务“三农”职责所在的要求。只有把二者有机地统一起来，才能适应农村经济的发展，增加农村金融供给，打破制约农村经济的发展和“三农”问题解决的瓶颈。
2.是坚持市场配置云南信合资源这一改革导向的需要。
市场经济是以市场为导向，根据市场配置资源的经济形态。如何确立有效的原则和机制，使资源配置得最优，以尽可能地避免闲置和浪费，这是云南信合改革发展进程中必须考虑的问题。要求云南农信顺应这一改革导向，在系统上下进一步解放思想、开动脑筋、理清思路，通过挖掘内部潜力，做好人尽其才、物尽其用、财尽其利的工作，争取实现营运效率、经济效益的最大化。
3.是坚持创新与监管相协调这一发展理念的需要。
跟美国金融危机爆发源于金融衍生品的创新失之监控相比，我们的金融创新远远不够。金融创新产品，可以活跃市场交易、拓展市场空间、提高市场效率，也隐含很大风险，需要进行监管与风控。但不能因噎废食，而是要处理好金融创新与金融监管的关系，把握创新与监管相协调的原则。云南信合要着力推进金融工具和产品的创新，同时决不放松对其严加监管、防范风险的力度，其未来之路才能走得既积极又稳妥，实现又好又快地跨跃式发展。
4.更是实现自身可持续发展这一竞争能力的需要。
实现自身可持续发展，是一个关乎云南信合现实和长远发展的重大课题。作为我国金融体系的组成部分，农信社必须在中央引导金融市场信贷结构优化的方针引领下，把关心支持“三农”、小微企业和扶贫开发等，并与自身的前途和命运紧密地联系在一起，才能完成云南信合实现可持续发展这一时代呼唤和要求的历史命题。
二、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展面临的风险和挑战
1.长期以来传统业务对云南信合的刚性制约，影响自身今后一个时期经营管理水平的进一步提升。
从外部看，长期以来云南信合被定位于为面向“三农”服务的单一性特征，严重影响其自身业务的拓展。由于历史和现实的制约，云南信合存款余额总量很大，但综合竞争力不是很强，跟工、农、中、建四大银行相比，农村市场算第一，城区市场却堪忧。
从内部看，各下属企业公司治理即经营管理和风险控制尚不完善，各下属企业制度建设即业务和财务规则尚不明晰，各下属企业有效机制即决策、执行和制衡机制尚不完善，各下属企业核心竞争力即可持续发展能力尚不强等。这些均影响云南信合今后一个时期经营管理水平的进一步提升。
2.在市场主导下，支农是向左走还是向右走，不免让云南信合陷入两难境地。
作为世界性课题之一，由于农业的高风险、高投入、低收益，使农村金融通常具有服务成本高、经营风险大、盈利能力低的明显特征，很难实现对“三农”的有力支撑。随着市场经济的不断深化，农村信用社将面临三种情况：不少农村信用社由于历史的问题较多，加上当地的金融风险较大的影响，还出现支付的困难，没有钱支农；部分农村信用社存款多，不敢支农，只好任由资金闲置；有的农信社办成商业银行，在城市里与商业银行“跑马圈地”，到处争存贷款，而不愿支农。
3.利率市场化对农信社营运收益的冲击日益显露和显著。
金融机构贷款利率管制，从2013年7月20日起全面放开。从此，什么余额宝、财富通等互联网金融产品，纷纷闯入传统金融的市场来搅局，其吸引力之大足以造成银行存款“大搬家”，而被各家银行加以“封杀”的地步。对于商业银行而言，贷款利率完全市场化仅意味着取消了贷款利率0.7倍的下限，而对于农信社还意味着贷款利率2.3倍的上限就此终结。贷款利率上下限同时松绑，让包括农商行、农合行、信用合作社在内的整个农信系统面临全新的考验。利率市场化带来的冲击，可谓几家欢乐几家愁，一半喜来一半忧。
一方面，有利的一面是央行对农信社贷款利率不再设立上限，是希望引导银行信贷替代民间金融，通过提高贷款利率，弱化担保，用收益覆盖风险，扩大农信社的客户面。一方面，不利的一面是导致信贷部门抓落实信心不足。2.3倍的上限一般都不会上浮到顶，不会更高，那样只能失去竞争力。放开0.7倍的下限则意味着对优质客户的争夺上竞争将更加激烈。
4.公益小贷命运多舛，推广普惠金融“知易行难”。
构建普惠金融体系的愿景是美好的，现实情况却是云南信合的金融服务距离普惠的目标尚属遥远。此谓知易而行难。
农民真的有太多的困难，尤其在重点扶贫开发地区，有许多属于交通闭塞之地，农民朋友如今很难从银行、从农信社得到贷款。扶贫小贷往往是解决流动资金的问题而不是解决启动资金的问题，但这样的规模又太小，的确需要普惠金融来帮助。
对农信社而言，除了农民缺乏抵押物，做涉农小额信贷的成本太高，也是过去一些金融机构将资金抽出农村的重要因素之一。比如，据调查了解，某信用社设在经济不发达的山区。该社过去采用8%的利率，目前采用12%的利率来计算。其平均每放贷1万元，成本差不多为980多元，即接近10%的成本。如此一来，只能维持收支平衡，实现商业化发展将无从谈起。
三、加大支持实体经济力度、实现云南信合可持续发展应采取的思路和对策
1.以进一步解放思想为先导，树立改革、开放和发展的思维谋划各项具体工作。
云南信合的优势是点多面广、战线长、营业网点多。比如，曲靖市有130余个乡镇建成信用社，有的乡镇还依据经济总量做出细分，麒麟区的东山镇就下辖2个信用社。这些服务终端通过多年投入，具备别家银行无可比拟的区位优势和资源优势，在各项贷款尤其是涉农贷款中始终占据“头把交椅”的地位。
描绘美好的明天，金融改革要有新突破。除了用好、用活和用尽央行和中央财政给予云南信合的政策支持和财政补贴而外，为了进一步拓宽业务范围，创新产品服务，应在以下五个方面进行探索：
一是如何依托“网络联结城乡”的优势，开通大、小额支持系统、农信资金清算系统、通存通兑等业务，为城乡群众提供了及时、快捷的汇兑服务。
二是如何加大中间业务品种创新，开办代发工资、代收水电费、电话费业务及农村合作医疗基金代理业务、代理烟草配送等新业务品种。
三是如何创办小额扶贫贴息贷款，采取“信贷资金+财政贴息”的方式，提高财政资金使用效益，惠农、利农。比如，对农村社区兴起的商贸区、个体户和民办养老院、托儿所、综合服务中心及连锁服务业，可通过联保、互保方式，提供配套的信贷支持。
四是如何把增量贷款余额的八成，投向“三农”，进一步发挥农村金融主力军、负责任企业的主渠道作用。比如，发挥信贷导向作用，支持优质高效和节能、节水、节地、节材的特色农业项目。
五是除支持地方政府借助发债等方式进行融资，并丰富和规范地方债发行外，云南信合如何协助建立一个权责明晰、激励相容的内生信用体系，在两个方面都可有所作为。
2.响应国家号召，努力打造种类齐全、结构合理、服务高效、安全稳健的现代金融服务企业。
加强农村金融服务，必须建立政策性融资体系。要真正解决“三农”融资问题，其引导力量是政策性金融，即政策性银行必须和商业银行充分结合在一起。因此，国家要运用积极的财政政策，尽快恢复农业政策性金融机构的支农业务，加大对“三农”的支持力度。中央财政和地方财政对农村信用社的历史包袱，应实事求是地稳妥解决。农村信用社要积极响应国家号召，对“三农”的支持必须始终一贯、毫不动摇，抓住机遇、迎接挑战，努力把支农能力提高到一个新水平。
云南信合打造种类齐全、结构合理、服务高效、安全稳健的现代金融服务企业，要从建立和完善金融服务体系入手。当前，金融服务的电子化、多样化和现代化已势在必行。
要从“畅通工程”入手，启动实施农户结算渠道上水平。只有在全省范围建立健全农村金融服务网络，搭建实施的平台，并运行长效的机制，才能使广大客户足不出户，尽享云南信合全方位、多样化和周到细致的金融服务。
（1）延伸支农服务半径。
农民信贷这一难题，多年来未予彻底解决的原因之一，是支农服务的半径不够大，影响农民朋友上门办理贷款业务的效率。比如，引入信用社村镇的创建模式，可有效缓解他们贷款难的问题。创建信用村镇的目的，就是为着大力优化金融生态环境，推动农村信用体系建设，防范金风险，提升金融服务水平。应分几个有效步骤进行，辅之以经济责任制，跟考评所获等级进行挂钩，并按年度兑现奖惩。其中，把农户经济信用档案的建立，信用农户的评定，贷款额度的授信等几项指标，作为量化考核的权重，以此经济手段来调动下级单位参与创建评定的积极性。
（2）扩大电子银行覆盖面。
云南信合要推行电子银行“村村通”。通过开通电话银行、网上银行和手机银行，农户个人可用于消费收款、转账汇款、余额查询、代理取款等。在这一平台上，信用社可便捷地为农民朋友办理助农取款的业务，比如发放新农保、新农合和财政补贴等；在这一平台上，还可办理跨省、跨行资金汇划即时到账的业务。
（3）自助终端普及化。
在面（银行网络）、线（存取款终端）和点（移动支付客户端）的平台搭建以后，要加快AYM机、POS机、自助银行和惠农支付点等的布施力度，使这一新型服务为广大农民朋友带来方便和实惠。
（4）加载本地化服务。
云南信合各分支机构不仅可办理充值、缴费、订票行新增业务，更重要的是，而且可利用这一大数据包，加载自身业务拓展所需要的内容，为特定的客户订制所需的服务。比如，本地化的信贷、结算和中间业务产品,为农业发展、农民致富提供了多元化金融服务。在手机移动支付客户端，开辟“绿色通道”，采用简化贷款手续，缓收因故无法归还的利息，免收罚息等，为小额信贷、金碧惠农、党员联保贷款提供最大限度的服务。
3.从前瞻性、全局性和针对性入手，大力拓宽云南信合的融资渠道。
（1）上市融资。
省内已经选择2～3家进行商业银行作转型试点工作，也取得一些成功的经验。从长远发展考虑，尚受政策的刚性约束，不能把资产打包到上海证券交易所或深圳证券交易所的主板挂牌上市，进行市场化的全国的直接融资，甚至创造条件到境外上市融资，快速地将自己发展和壮大起来。这些信贷可以投入到资金需求量大的领域，如“重点建设地区、重点建设行业、重点生产产品、重点发展客户”上，促进“3个2亿人”战略性、方向性问题的解决。希望云南省委、省政府和行业主管部门给予政策支持审核同意，这对于云南信合的现代化、国际化将利大于弊。
（2）间接融资。
主要是各地根据实际，以理财产品的形式，推出品类不同、时期不同和对象不同的专属金融品，不断吸引社会上闲散资金进来。这些信贷可以投入到资金需求量不大的领域，如小微企业、小微客户、小微资金上，满足他们对资金需求的频率高、金额小、周转快和时效性强的愿望。
（3）利率市场化将倒逼农信社提高闲置资金的营运收益。
通过真正的市场竞争决定贷款利率的机制将在未来的农村逐渐形成，农信社有了市场定价能力与风险管理能力。大多数基于资金成本和经营成本相对较高的考量，都做出利率上浮的选择，贷款利率实行下浮的比较少见，但上浮的幅度也罕有达到基准利率的2.3倍。除农信社外，农业银行、农业发展银行、邮政储蓄银行等在内的其他各类涉农金融机构贷款利率上限均已放开。面对这样的竞争性选择，农信社必须培养市场定价与风险管控能力。
由于息差收入占营业收入比重大多近80%，利率市场化将促使行业一是调整利益格局，通过持续有效的金融产品创新，大力发展中间业务，如投资理财、提供担保、代理保险、代理基金等，拓展业务经营空间，不断开掘新的增长点，实现经营和收益结构的多元化；二是增加客户主动权，可以彻底杜绝“人情贷”，防止商业贿赂，让客户针对经营成本、行业特点、信用状况、市场竞争、资金期限等因素，自主做出选择，让农信社凭真本事、硬功夫把目标客户牢牢锁定在身边，从而加速农信社转变经营管理方式，逐步改变粗放定价模式。
（4）银保合作。
银保互动，可以把保险的风险管理功能与信贷的资金安全需求结合起来，激活农村金融的融资渠道，增强其对农村劳动力的吸纳能力，服务于农业的产业化及小城镇实体经济的发展壮大。
4.从发展普惠金融入手，把民生金融优先与实现自身效益结合起来。
党的十八届三中全会提出“发展普惠金融”“丰富金融市场层次和产品”。作为未来金融改革的看点之一，所谓普惠金融是指金融体系应该具有包容性，以有效方式使金融服务惠及每个人、每个群体，特别是通过传统金融体系难以获得扶持的弱势群体。
在金融监管层的努力下，云南信合为小微企业、支持“三农”创造空前的发展空间。比如，以曲靖辖区的红豆杉树、三七种植为例，在原来“公司+基地+农户”的经营模式下，如能加上银企结合，则可变为“公司+基地+农户” 的新型模式即在此产业链上渗透农信金融的业务，以超常规的方式进行入股担保贷款、互助担保贷款，向农户发放入股金额最高可以放大到10倍。不仅为种植农户找到了快速致富的途径，而且给这一农业产业化企业穿上了走向国内外舞台的“金装”，避免“断链子”风险的产生。
发展普惠金融，建议全国统一免征或上市公司标准征收股东红利所得税。当前，农信社自然人股东的回报过低，影响了优先发展民生金融，也影响了云南信合投资普惠金融的积极性。农信社按25%税率缴纳企业红利所得税，税负约占利润总额的40%，加上营业税及其附加、房产税印花税等，税负与所得之比已经将近1：1。
5.更好地发挥政策性金融“四两拨千斤”的作用。
所谓更好地发挥政策性金融“四两拨千斤”的作用，就是要不断强化云南信合的支农功能。抓住了其中的商机，就抓住了新的经济增长点。为此，可在以下四方面改进服务模式：
一是围绕农业综合开发尤其是广大农村的基础设施建设，做好支农工作。着力推进广大农村“重点工程、路网工程、绿化工程、公用事业工程”这五项工程的建设，云南信合应凭其合法有效的抵押比如项目建成后获得的使用权或收费权作担保，履行为其“输血”的优先支持。
二是围绕与农业现代化相辅相成的新型城镇化建设，做好支农工作。农信社存贷规模居银行业之首，理当是支农先锋。应支持具有一定规模的农产品批发市场和“三农”服务项目，如日用百货、农业生产资料配送中心及农村城镇连锁超市。一旦产生经济效益后，项目贷款如期归还，云南信合得到收益。
三是围绕突出特色支持新农村，做好支农工作。在条件具备时，应组建村镇银行，作为撬动新农村向城乡一体化发展的有力杠杆。其在当地吸收只能用于当地放款的性质，决定了村镇银行能为农村金融体系注入源头活水，不断增加资金供给。
四是围绕《云南省人民政府关于建设沿边金融综合改革试验区的实施意见》，先行先试，做好支农工作。昆明为1个金融产业中心园，那么7个周边州市为园区侧翼，云南信合可以通过财金联动，加快云南沿边金融改革开放的步伐。比如，对集约化经营的家庭农场贷款，其模式就需要创新。在其刚组建时，土地流转和承包费要集中支付，农信社的信贷资金怎么支持其走上正轨；在其开始有了盈利如何偿还信贷，分多少周期，分等额本息或是别的什么还款方式，拿什么作抵押，林权、地权、大型家具还是住房、宅基地，都值得仔细深入地研究，并找出合适的解决办法来。
参 考 文 献
1.《农村金融时报》，《公益小贷命运多舛》，2014/1/20，总第148期。
2.《中国农村信用合作报》，《农村金融改革模式亟待创新》，2014/1/7，第143期。
