浅析现金流量对公司财务状况的影响——以苏宁云商为例

目 录

一、 引 言4

（一） 研究背景4

（二） 研究意义4

（三） 研究目的5

二、 现金流量相关理论5

（一） 现金流量5

1.现金流量的概念5

2.现金流量的分类5

（二） 现金流量管理5

1.现金流量管理的概念5

2.现金流量管理的目标6

三、 苏宁云商概况及现金流量现状6

（一） 企业概况6

（二） 现金流量现状6

1.苏宁云商现金流量分析——以2016年度为例6

2.现金流入结构分析8

3.现金流出结构分析10

四、 苏宁云商现金流量对财务状况的影响12

（一） 苏宁云商与国美电器现金流量对比分析12

1.经营活动对比分析12

2.投资活动对比分析13

3.筹资活动对比分析14

（二） 现金流量对财务状况的影响14

1.经营活动现金流量存在不稳定性14

2.投资活动现金净流量长期为负值，近期出现急剧下降16

3.企业过度开展筹资活动16

五、 苏宁云商现金流量对财务状况影响成因17

（一） 企业商品供应链管理不足，资金回收率不稳定17

（二） 对投资活动缺乏科学的预测17

（三） 企业负债较大，出现多样化的筹资方式18

（四） 企业管理者对现金流量管理缺乏重视18

六、 苏宁云商现金流量对财务状况影响相应的策略18

（一） 加强管理，稳定经营现金流入量18

（二） 合理预测企业的投资活动19

（三） 合理筹资，降低债务融资19

（四） 企业高层加强对现金流量的重视19

七、 本文总结与未来展望19

（一） 本文总结19

1.经营活动19

2.投资活动19

3.筹资活动20

（二） 未来展望20

八、 参考文献20

摘 要

现金流在企业的运营过程中担任着主要的角色，现金流量是企业正常经营运转的基础，企业的现金流量相比企业的净利润能更好的反应企业的实际情况。对于商业贸易-零售行业更是需要大量的现金流量来维持运营，零售业本身在财务上具有一个较为显著的特征，即其生产经营的净现金需求为负。苏宁云商一家典型又特殊的线上线下零售企业，在零售业中具有代表作用，因此，利用现金流量的分析来对苏宁云商进行财务分析是必不可少的环节，利用财务状况分析来找到苏宁云商存在的问题和改善经营管理的对策方法是重中之重。本文通过对苏宁云商现金流量表中经营活动、投资活动、筹资活动发生的现金流量净额的研究与分析、并且与同行业企业进行对比，来研究现金流量的对企业财务状况的影响。 同时根据上述分析提出自己认为可行的改善措施和建议。

关键词：现金流量；现金流量管理；现金流量质量；财务状况