基于现金流量表分析的财务风险及预防

从企业的经营视角考虑，现金的运用比企业取得收益更重要，它是企业经营活动运行的起始与尽头，贯通于企业运营活动的全部进程。企业经营中现金是最活跃的部分，往往那些容易获得投资人、债务人支持的企业，更容易生存下来。实现快速发展的，都是现金运行状态好，现款充裕，抵御外部变革能力比现金运行欠佳企业好的多的企业。

我国部分企业在财务管理中依然存在忽视现金流量表的偏向，即使现金流量与企业的经营活动运行紧密相关。当今企业的现实工作中，企业决策者对企业的现金流量表缺乏关注，容易造成现金流转不畅使生产经营无法稳定进行，直接影响到企业的持续经营能力。

中国企业大多看重的是经营的利润情况，只有在发生资金运行不流畅或链断裂等情况时才会考虑本企业的现金流量管理，而此时的被动局面往往难以挽回。在此之前少有企业会分析产生情况的原因是什么，产生结果的过程又是什么。

通过现金流量表，从其结构出发，对各项活动产生的现金流进行分析，掌握现金流量表中的几项代表性指标。通过大量分析现金流量的信息，当一些现金流量指标出现反常时，提前准备或采取相应措施，避免潜伏的风险演化成实际的损耗。 

关键词：现金流量；财务风险；风险指标；风险预防

目录

摘要I

一、现金流量表2

（一）现金流量表的概念2

1.现金概念2

2.现金等价物概念2

（二）现金流量表的作用2

二、现金流量表的结构及分析4

（一）经营活动现金流量6

（二）投资活动现金流量6

（三）筹资活动现金流量7

三、基于现金流量表的财务风险指标及分析8

（一）偿债能力指标及分析8

1. 现金流动负债比8

2. 现金到期债务比8

3. 现金流量债务比8

（二）支付能力指标及分析9

1. 强制性现金支付比9

2. 现金流量适当比9

（三）盈利能力指标及分析10

1. 盈利现金比10

2. 营业收入现金比10

3. 每股经营现金流量10

四、基于现金流量表的财务风险预防建议11

参考文献12